12 H

１、债券市场
债券市场概述 
固定收益证券：类型与报价方法 
２、债券定价与分析基础
净现值、未来值 
即期与远期利率、收益率曲线分析 
３、固定收益风险 影响收益率的因素 
债券价格与收益的波动性 
相关性  利率风险 
真实收益率风险 
信用差价风险 
提前偿还风险 
固定收益的组合风险 
４、按揭支持证券
按揭支持证券概述 
提前还款风险 
金融工程与CMO 
５、衍生产品基础
衍生产品市场概述 
远期合约 远期合约的定价 
期货合约 
期货合约的定价 
互换合约 
互换合约的定价 
６、期权基础
期权概述 
期权的现金流 
看跌-看涨平价 
期权的组合 
７、期权定价
期权费 
布莱克-斯科尔斯模型 
二叉树定价模型 
８、固定收益衍生产品
远期 
期货 
掉期 
期权 
９、股权市场
股权市场概述 
股权定价 
股票指数 
可转换债与认股权证介绍 
可转换债与认股权证的定价 
10、股权衍生产品
股票指数期货 
股票期权 
股票互换 
 11、股权风险
股票市场波动性 
CAPM
因素模型 
12、货币市场及货币风险
货币市场概述 
货币掉期介绍 
货币掉期及其定价 
货币的波动性 
货币之间的相关性 
贬值风险 
交叉汇率的波动性 
 13、商品市场及商品风险
商品市场概述及产品类型 
商品期货的定价 
商品期货与预期即期价格 
商品波动性风险 
交收与清算风险 
第二天（下午）
 培训内容：
14、新兴市场风险
新兴市场及其特点 
货币危机 
政策风险 
 15、风险因素的识别
市场风险 
损失来源的分解 
时间风险与间断性 
波动性风险 
 16、市场风险管理概述
金融市场风险介绍 
度量风险的几种方法概述 
 17、VaR方法
VaR的定义 
VaR的参数：置信水平、时间段 
巴塞尔对VAR参数的规定 
局部估值法 
完全估值法 
Delta-gamma方法 
Delta-正态方法 
历史模拟法 
蒙特卡罗法 
VaR方法比较 
VaR计算实例 
VaR的局限与另类风险指标（如条件风险值） 
 18、压力测试
为什么需要压力测试 
情景分析 
一维情景的产生 
多维情景的产生 
压力测试模型及参数 
管理压力测试 
 19、风险因子建模
正态分布 
胖尾 
GARCH
EWMA
期权数据 
隐含分布 
 20、风险预算
风险预算概述 
风险预算在资产分配程序中的应用 
风险预算实例 
 21、对冲线性风险
单位对冲 
基差风险 
最优对冲比率 
对冲比例作为回归系数 
久期对冲 
BETA对冲 
 22、非线性风险：期权
期权估值：定义、泰勒展开式与期权定价 
敏感性：delta和gamma 
敏感性：vega 
敏感性：rho 
敏感性：theta 
期权定价与敏感性 
 23、非线性风险的对冲：期权
动态对冲 
期权收益的分布 
 24、风险敞口的识别与测量
风险现金流 
敞口的变动性 
 25、流动性风险
流动性风险的原因 
资产流动性风险 
负债流动性风险 
流动性风险敞口的测量 
商业银行的流动性风险、挤提与流动性风险
贴现窗口与存款保险的作用 
人寿保险与财产保险公司的流动性风险 
 26、流动性风险的管理
流动性风险管理手段 
管理手段比较 
第三天（上午）
课程主题：商业银行员工道德和法律风险及其防范
培训目标：培养银行员工树立正确的风险观和道德观，正确理解银行风险文化的内涵
培训内容：
1 我国商业银行员工道德和法律风险的认知与分析
1.1 我国商业银行员工道德和法律风险的内涵 
商业银行员工道德和法律风险涵义的界定
我国商业银行员工道德和法律风险类别的划分 
我国商业银行员工道德和法律风险特征的诠释 
我国商业银行员工道德和法律风险危害性的分析
1.2 我国商业银行员工道德和法律风险形成根源
我国商业银行员工道德和法律风险形成的经济学分析 
我国商业银行员工道德和法律风险管理的现状分析
2 我国商业银行员工道德和法律风险评估的方法
信用评分法评估银行员工的风险
综合评价法评估我国商业银行员工道德和法律风险
3 我国商业银行员工道德和法律风险状况
3.1 我国商业银行员工道德和法律风险评估体系构建的整体框架
3.2 我国商业银行员工道德和法律风险评估指标体系的形成
我国商业银行员工道德和法律风险评估体系指标选取的原则
我国商业银行员工道德和法律风险评估体系指标选取的方法 
我国商业银行员工道德和法律风险评估体系指标的确定 
3.3 我国商业银行员工道德和法律风险评估模型 
指标权重的确定
评估体系的建立
3.4 案例分析
案例一：银行高级职员道德和法律风险实例
案例二：银行普通职员道德和法律风险实例
案例一、二的比较分析 
4 商业银行员工道德和法律风险管理的方向和建议 
商业银行员工道德和法律风险管理的方向
商业银行员工道德和法律风险管理的建议
５　商业银行风险管理文化体系建设
第三天（下午）
课程主题：商业银行客户信用的评估技术与方法
培训目标：掌握商业银行客户的评估技术与方法
培训内容：
1．信用评估分析框架
可比性
信用评估的三阶段十步骤
2．财务分析
财务报表体系构成
经营活动在资产负债表的体现
经营活动在损益表的体现
经营活动在现金流量表的体现
三张报表的勾稽关系
客户偿债能力分析运用
影响客户偿债能力的因素
客户营运能力分析运用
有效分析客户营运能力的方法
客户获利能力分析运用
有效分析客户获利能力的方法
3．信用评估的综合运用
对赊销客户合理分类管理
营运资产评估模型
营运资产评估模型的用途
特征分析评估模型
特征分析评估模型的用途
合理信用额度的估算公式
合理信用期限的考虑因素
4．信用评估演练
信息量化的手段
客观评价加主观评价的运用